Оформление кредитной карты может оказаться хорошим источником финансирования для краткосрочных инвестиций. Следует обратить внимание, что именно на небольшие сроки разумно привлекать средства с кредитных карт. Если пользоваться этим инструментом финансирования длительные периоды (от 1 года), то процент по кредиту существенно снизит маржу.
Конечно, если есть доступ к «дешевым» деньгам, то это отличный способ увеличить свой инвестиционный портфель. Ниже мы рассмотрим положительные и негативные стороны использования кредитных карт.
Куда инвестировать заёмные средства
Для начала рассмотрим несколько наиболее популярных сфер для инвестирования, под которые обычно привлекаются заемные средства:
- инвестиции в недвижимость;
- покупка ценных бумаг и валюты на фондовом рынке;
- венчурные инвестиции в стартапы;
- p2p кредитование частных лиц;
- развитие собственного бизнеса.
Из перечисленного наиболее рискованными вариантами являются инвестиции в стартапы, частные займы и оборотные средства для собственного бизнеса. На первый взгляд может показаться, что риски не особенно большие. Но в случае развития негативного сценария активы будет сложно реализовать.
В некоторых конкретных бизнесах даже и активов может не быть. Например, стартап из сферы IT-услуг, где даже нет готового продукта. Тоже самое касается высоких рисков при кредитовании частных лиц под высокий процент. С одной стороны могут быть соблазнительными процентные ставки, под которые можно выдавать займы (до 100% годовых), но риски дефолтов всегда высокие в этой нише.
Поэтому после того, как будет выбрана ниша для инвестиций, необходимо составить небольшой бизнес-план. Он может быть всего на несколько страниц, где будут предварительные расчеты с указанием сроков и сумм инвестирования, возможных вариантах развития событий.
Цифры на бумаге помогут понять возможные риски и издержки, если будут привлекаться заемные средства. Ведь может так получиться, что весь будущий профит в 20% «съест» ставка по кредиту.
«Не стоит торопиться с оформлением кредита для инвестиционного бизнеса. Лучше недополучить прибыль, чем отдать львиную долю своей прибыли и погрязнуть в долгах» — Виталий Пронин, независимый финансовый консультант.
Преимущества кредитных карт для инвестиций
Рассмотрим максимально невыгодный вариант привлечения средств, т. к. процентная ставка может быть в диапазоне от 20% до 50%. Однако у многих банков есть льготный период пользования заёмными средствами, например у ВТБ или Тинькофф. Зачастую это привлекает начинающих инвесторов.
На первый взгляд кажется разумным воспользоваться возможностью инвестировать дополнительные несколько десятков (или сотен) тысяч рублей в фондовый рынок. Но на практике предварительные расчеты могут отличаться от реалий. Ведь покупая валюту или ценные бумаги на «бесплатные» кредитные средства, инвестор предполагает предстоящий рост котировок.
Но если в этот момент акции начнут снижаться по разным причинам, то перспективы заработка будут сомнительные. Более того, если к окончанию льготного периода по кредитке котировки не поднимутся, то помимо имеющейся посадки начнут еще начисляться проценты.
Итоговый финансовый результат может не оправдать понесенных издержек по использованию средств с кредитной карты. Кстати, у некоторых банков минимальная комиссия за обналичивание с кредитки от 500 рублей. Такие условия у Почта Банк, Сбербанк и еще в некоторых других кредитных учреждениях. Поэтому всегда заранее необходимо уточнять все возможные издержки, особенно которые прописываются мелким шрифтом.
Единственная прибыльная стратегия может быть, когда есть четкая уверенность в предстоящем росте котировок. Но фондовые рынки многократно показывали, что они никогда не дают гарантий в прогнозной аналитике. Можно попробовать рискнуть использовать кредитные средства, когда по конкретному финансовому инструменту идёт очень глубокая коррекция.
Например, нефтяные котировки весной 2020 года принимали отрицательные значения. Конечно, с большей вероятностью восстановление рано или поздно произошло бы. И вот в такие моменты, когда нефть можно купить за 0 долларов, привлечение кредитных средств может быть оправданным.
Даже если ставка по кредиту 20% годовых, то за месяц не более 2-х процентов составят издержки. Поэтому, рассчитывая на рост нефтяных котировок даже 5-10% с нуля может принести хороший профит.
Маржинальное кредитование брокера — альтернатива кредиткам
На самом деле не обязательно иметь под рукой кредитную карту. Большинство брокеров предоставляют услугу маржинального кредитования. Услуга доступна только при условии, что у вас уже есть активы в инвестиционном портфеле. Под залог имеющихся ценных бумаг или валюты брокер может предоставить кредит на покупку очередного пакета акций или облигаций.
Однако, это не самый выгодный вариант, с точки зрения процентной ставки. Обычно брокеры кредитуют под 15-18% годовых в рублях и под 5-7% годовых в валюте. С другой стороны, это максимально быстрый способ привлечь заемные средства. Никаких заявок на согласование кредитным комитетом подавать не нужно. Лимит подключается онлайн без справок и поручителей.
Есть на счету 100 000 рублей — можно открыть позицию еще на 500 000 рублей. Максимальный кредитный лимит под каждый инструмент разный. Если сравнить привлечение заемных средств для увеличения инвестиционного портфеля, то маржинальное кредитование однозначно выгоднее, чем использование кредитных карт.
Ведь покупая пакет акций или доллары США, нужно всегда быть готовым, что есть вероятность «застрять» в них на более долгий срок, чем планировалось изначально.
Резюме
Все кредитные организации предоставляют денежные средства под определенный процент. Задача любого бизнесмена или инвестора привлечь средства под минимально возможные проценты. Но необходимые условия и гарантии предоставить могут далеко не все.
Например, крупный застройщик может занимать деньги для строительства новых объектов под залог имеющихся активов (строительная техника, офисные здания, стройматериалы). Также большое значение имеет репутация и кредитные рейтинги от независимых рейтинговых агентств.
Всё это позволяет привлекать денежные средства от крупных банков под минимальные проценты. Некоторые застройщики выпускают долговые ценные бумаги (облигации) и сами устанавливают процентную ставку, под которую они хотят занять деньги. Таким образом крупные компании могут найти источники финансирования под процент, который будет на уровне ключевой ставки ЦБ.
Частные инвесторы вынуждены привлекать средства под более высокие проценты, т. к. залога и банковских гарантий обычно нет. Поэтому кредитные карты так популярны для привлечения средств в свои инвестиционные проекты.
Главное преимущество — быстрые деньги с небольшим бесплатным периодом пользования средствами. Самый главный минус — это большая процентная ставка, которая сильно уменьшает заработанную маржу.
